法国最佳CFD经纪商有哪些？

什么是差价合约 (CFD)？

CFD 是差价合约的缩写。 它是指差价合约。

因此，差价合约属于金融工具中的衍生产品类别。 实际上，差价合约的价值基于一种或多种基础资产的表现。 差价合约代表的资产可以是多种多样的，例如股票、指数、货币、商品，甚至是债券或加密货币。

差价合约的特点之一是它们允许投机金融资产价格的上涨或下跌。

平仓时产生的利润或损失对应于购买时标的资产的价格与出售时该资产的价格之间的差额。

注意！

81%的零售投资者账户在交易差价合约时亏损。

什么是差价合约经纪商？

差价合约经纪商（或 CFD 经纪商）是一个交易平台，投资者可以通过它推测金融资产的价格变动，而无需实际拥有基础资产。差价合约代表“差价合约”，是一种衍生产品，反映了股票、货币、商品或股票指数等资产价格的变动。

差价合约经纪商为交易者提供了一个界面，他们可以在该界面上购买（多头头寸）或出售（空头头寸）特定资产的差价合约。入场价格和出场价格之间的差异决定了交易者的盈亏。

差价合约经纪商的主要特征包括：

• 进入市场：经纪商通常以差价合约的形式提供各种资产，包括股票、指数、外汇、加密货币和大宗商品。
• 杠杆：交易者可以使用杠杆，使其能够以较少的资本扩大其市场敞口。然而，这也增加了损失的风险。
• 交易费用：差价合约经纪商可能会收取点差（买入价和卖出价之间的差额）、佣金或隔夜持仓的融资费用。
• 监管：在中国，差价合约经纪商必须在中国证券监督管理委员会（CSRC）注册，并遵守中国在投资者保护和杠杆限制方面的法规。

差价合约经纪商类型：做市商 vs STP/ECN

在选择差价合约经纪商时，了解做市商和STP/ECN经纪商之间的差异非常重要。这些模式会影响订单执行、费用和交易体验。

选择哪种类型的经纪商？

• 做市商：非常适合初学者交易者和喜欢使用固定点差进行简单定价的交易者。
• STP/ECN：适合寻求降低成本、提高透明度和直接进入市场的经验丰富的交易者。

中国CFD经纪商的监管和安全性如何？

在中国大陆，差价合约（CFD）交易尚未获得官方批准，且不受中国证券监督管理委员会（CSRC）的监管。 根据CSRC的规定，境内金融机构不得向个人投资者提供CFD产品。 尽管如此，部分中国投资者仍通过注册于海外的经纪商进行CFD交易，但这种行为存在法律和资金安全风险。

由于CFD交易在中国大陆不被允许，投资者通过海外平台进行此类交易可能面临以下风险：

• 法律风险：违反中国金融监管规定，可能导致法律责任。
• 资金安全风险：资金存放于境外，缺乏有效的法律保护。
• 信息安全风险：个人信息可能被泄露或滥用。
• 交易平台风险：部分平台可能存在操控交易、限制提款等问题。

如何选择差价合约经纪商？

对于任何希望在金融市场上进行投机的交易者来说，选择差价合约经纪商都是一个至关重要的步骤。必须考虑几个标准，以确保经纪商符合您的交易概况并符合现行的安全标准。

1. 可用资产

一个好的差价合约经纪商必须提供各种各样的金融资产，让交易者可以分散他们的投资。以下是差价合约中可获得的主要资产类型：

2. CFD经纪商监管

监管是选择可靠且安全的CFD经纪商的基本标准。在中国，经纪商必须在中国证券监督管理委员会（CSRC）注册，并遵守相关规定。

以下是需要优先考虑的主要法规：

• 中国证券监督管理委员会（CSRC）：严格的监管，保护投资者。
• 中国证券监督管理委员会（CSRC）：根据中国法规进行监管。
• FCA（英国）：在安全性和透明度方面有很高的要求。
• 澳大利亚证券投资委员会（ASIC）和瑞士金融市场监督管理局（FINMA）：监管稳健，但杠杆率较高。

警告

请注意那些在避税天堂（伯利兹、瓦努阿图等）未受监管或注册的经纪商，他们不保证对投资者的任何保护。

3. 中国及其他地区的杠杆效应

杠杆效应使交易者能够以较少的资本扩大其市场风险敞口。然而，它也增加了重大损失的风险。

自 2018 年以来，中国已对散户交易者允许的最大杠杆实施了限制：

专业交易者可以通过放弃某些保护措施来申请更高的杠杆。 一些欧洲以外的经纪商提供更高的杠杆，但风险增加，并且没有负余额保护。

4. 可用的订单

一个好的差价合约经纪商应该提供各种交易订单，以优化策略并更好地管理风险。

5. 可用功能

最佳交易平台提供高级功能，方便分析和执行订单。

• 交易平台: MetaTrader 4 (MT4), MetaTrader 5 (MT5), TradingView, 自有平台.
• 图表和技术指标 : 移动平均线、RSI、MACD、斐波那契等.
• 分析和信号工具: 价格提醒、交易信号、实时市场分析.
• 移动兼容性: iOS/Android应用程序，可随时随地进行交易.
• 交易自动化: 交易机器人（MT4/MT5上的专家顾问）和用于算法交易的API.
• 客户服务: 中文支持，通过聊天、电话或电子邮件提供24/7全天候支持.

中国新手交易者应该选择哪个差价合约经纪商？

对于刚开始交易的新手来说，选择差价合约经纪商可能很困难。以下是为中国新手交易者选择合适经纪商的基本标准。

• 平台简单直观：选择具有清晰界面的经纪商，如eToro或XTB。 MetaTrader 4 (MT4) 也是一个流行的选择，但技术性稍强。 建议在转为真实账户之前测试模拟账户。
• 监管和安全：可靠的经纪商必须受到中国监管机构或中国认可的机构的监管。 它必须保证防止负余额和客户资金隔离。 避免使用不保护投资者的离岸经纪商（伯利兹、瓦努阿图）。
• 费用透明且具有竞争力：比较点差（买入价和卖出价之间的差额）、佣金（某些经纪商对股票/ETF 不收取佣金）、隔夜费用（掉期）以及存款/取款费用。 选择点差窄且提款免费的经纪商。
• 中文客户支持：验证经纪商是否通过聊天、电子邮件或电话提供中文支持，以及详细的常见问题解答。 提供 24/5 或 24/7 支持是一个真正的优势。
• 教学资源和培训：适合初学者的优秀经纪商必须提供视频教程、网络研讨会和交易指南。 免费且无限制的模拟账户对于无风险练习至关重要。

如何与在线经纪人交易CFD？

与在线经纪人交易CFD需要遵循几个关键步骤。 以下是一个详细的指南，帮助您高效地入门。

1. 选择受监管的CFD经纪人

在开始之前，选择受监管和安全的在线经纪人腹脏关键。 检查他们是否在中国的监管机构注册。确保其提供的平台操作简单，费用具有竞争力，并且提供中文支持。

2. 开设交易账户

选择经纪商后，开设账户需要：

• 使用您的个人信息在线注册
• 身份验证（身份证、居住证明）
• 根据经纪商的要求进行首次存款（通常在 100 到 500 人民币之间）

某些经纪商提供模拟账户，以便在进入真实交易前进行无风险的练习。

3. 选择要交易的资产

差价合约经纪商提供广泛的资产选择：

• 股票（特斯拉、苹果、LVMH等）
• 指数（沪深300、纳斯达克、恒生指数）
• 外汇（EUR/USD、GBP/USD）
• 大宗商品（黄金、石油、天然气）
• 加密货币（比特币、以太坊、瑞波币）

选择符合您的策略和经验水平的资产。

4. 分析市场并建仓

在开仓之前，使用以下方法分析市场：

• 技术分析：指标（RSI、MACD、移动平均线）和图表形态
• 基本面分析：经济新闻、公司业绩、央行决策

接下来，您可以开设一个仓位：

• 买入（做多）：如果您认为价格会上涨
• 卖出（做空）：如果您预计价格会下跌

5. 设置杠杆和保护单

杠杆可以增加对市场的曝光，但也会扩大风险。在中国，它被限制为：

• 外汇交易杠杆1:30（主要货币对）
• 黄金和主要指数杠杆1:20
• 股票杠杆1:5

为了管理风险，请使用止损和止盈单：

• 止损：在损失过大时自动平仓
• 止盈：在达到目标时自动获利

6. 监控并平仓位置

一旦您开仓位置，请通过经纪商的平台监控其变化。根据您的策略，您可以：

• 手动平仓
• 让您的获利或止损自动执行
• 根据市场调整您的订单

注意！

隔夜持仓可能会产生隔夜费（掉期费），请根据您的经纪商核实。

7. 分析交易表现并优化交易策略

每次交易后，分析您的结果以取得进步：

• 检查哪些有效，哪些无效
• 调整您的风险管理和进/出场策略
• 使用经纪商的工具，如交易日志和市场分析

差价合约经纪商的费用有哪些？

差价合约经纪商会收取不同的费用，这些费用会影响交易的盈利能力。在开设账户之前，务必充分了解这些成本。以下是主要的费用类型，并附有具体示例。

1. 点差

点差是资产的买入价（卖价）和卖出价（买价）之间的差额。这是无佣金经纪商的主要收入来源。

差价合约点差示例

一家经纪商提供欧元/美元差价合约，点差为 1.2 个基点。如果您开仓 1 手（100,000 个单位），点差成本将为：

• 1 个基点 = 标准手 10 美元
• 1.2 个基点 = 开仓费用 12 美元

2. 佣金

某些经纪商除了点差外，还会收取固定佣金，尤其是在ECN/STP账户上，这些账户的点差更低。

CFD佣金示例

一家ECN经纪商对一笔外汇交易收取每手7美元的佣金。 如果您以1手的欧元/美元开仓，您将在开仓时支付3.50美元，在平仓时支付3.50美元，总共费用为7美元。

3. 隔夜费用（掉期）

隔夜费用，也称为掉期，是指您在市场收盘后（格林威治标准时间 22:00）保持未平仓头寸时收取的费用。这些费用基于中央银行的利率。

差价合约掉期费用示例

您持有欧元/美元差价合约的多头头寸，杠杆为 1:30。您的经纪商每天收取 -0.7 点的掉期利率。如果您的头寸是 1 手，您每晚将支付 7 美元的隔夜费用。

4. 不活跃费用

如果您的账户在一段时间内（通常为 3 到 12 个月）保持不活跃状态，经纪商可能会收取不活跃费用。

不活跃费用示例

一家经纪商在 6 个月无交易活动后每月收取 10 元人民币的费用。如果您一年没有进行交易，您将支付 60 元人民币的不活跃费用。

5. 存款和取款费用

某些经纪商会根据使用的付款方式，对银行交易或提款收取费用。

存款和取款费用的示例

一家经纪商对信用卡存款收取 1.5% 的费用，对每次银行电汇取款收取 5 元人民币的费用。如果您存入 1,000 元人民币，您将支付 15 元人民币的费用。如果您提取 500 元人民币，您将额外支付 5 元人民币。

6. 与杠杆相关的费用

杠杆允许您使用比您账户上可用资金更多的资金进行交易，但它可能会导致融资费用。

杠杆费用示例

您开设了一个 10000 的仓位，杠杆为 1:30。您的经纪人对借入的金额 (9667 )收取每日 0.01% 的融资利率。 每天，您将支付约 0.97 的费用来维持这个仓位。

使用差价合约经纪商进行交易的策略有哪些？

差价合约交易允许根据您的经验水平、投资期限和风险偏好采用不同的策略。以下是一个总结了使用差价合约经纪商的主要策略的表格。

在中国，差价合约收入的税收如何？

在中国大陆，差价合约（CFD）交易尚未获得官方批准，且不受中国证券监督管理委员会（CSRC）的监管。 尽管如此，部分中国投资者仍通过注册于海外的经纪商进行CFD交易。 根据中国税法，居民个人需就其全球收入缴纳个人所得税（IIT），这包括通过海外平台进行的CFD交易收益。

1. 中国CFD交易的税收制度

由于CFD交易在中国大陆不被允许，税法中未对其收益进行明确分类。 然而，根据现行税法，CFD交易的利润可能被视为“财产转让所得”或“投资收益”，适用于20%的比例税率。

值得注意的是，虽然税法规定了对全球收入的征税义务，但实际执行中，CFD交易收益的申报和征税情况可能因个体情况和税务机关的执行力度而异。

2. 亏损抵扣与收益征税

根据中国税法，个人在进行财产转让时产生的亏损可以在一定条件下用于抵扣同类所得的应纳税额。

示例：

假设某投资者在一年内通过海外CFD交易获得了50,000元的利润，同时也产生了20,000元的亏损。 根据税法，投资者可以用亏损抵扣部分利润，计算应纳税所得额为30,000元。 按照20%的税率，需缴纳的税款为6,000元。

然而，实际操作中，亏损抵扣的适用范围和条件可能因个体情况而异，建议投资者咨询专业税务顾问以确保合规。

3. CFD交易收益的申报

中国税法要求居民个人申报其全球收入，包括通过海外平台进行的CFD交易收益。 投资者应在每年规定的申报期内，通过国家税务总局的个人所得税申报系统如实申报相关收入。

对于通过海外经纪商进行CFD交易的投资者，建议：

• 记录交易明细：包括交易时间、品种、盈亏情况等，以备查验。
• 保留相关凭证：如交易平台提供的对账单、资金流水等。
• 咨询专业人士：由于CFD交易的特殊性，建议在申报前咨询税务专家，确保申报的准确性和合规性。